خلاصه اخبار Forexlive Americas FX 3 ژانویه: دسامبر ISM PMI افزایش یافت. سهام به رگه های باخت پایان می دهد

پیاده روی:

• شاخص S&P +1.26% افزایش یافت
• شاخص NASDAQ +1.77٪ افزایش یافت
• قیمت نفت خام 0.86 دلار و 73.98 دلار افزایش یافت.
• طلا -19.08 دلار یا -0.72 درصد کاهش یافت و به 2638.45 دلار رسید
• بیت کوین 1400 دلار افزایش یافت و به 98314 دلار رسید

در بازار بدهی ایالات متحده، بازدهی بالاتر است و کوتاه ترین اوراق بهادار بیشترین ضربه را می خورد:

• US 2Y T-NOTE: بازده: 4.2807%، تنوع: 3.3 bps
• US 3Y T-NOTE: بازده: 4.3222%، تنوع: 3.8 bps
• US 5Y T-NOTE: بازده: 4.4136%، تنوع: 3.4 bps
• T-NOTE US 10 سال: بازده: 4.5995%, تنوع: 2.5 bps
• AMERICAN T-BOND در 30: بازده: 4.8141%، تنوع: 1.6 bps

در جلسه معاملاتی امروز ایالات متحده، شاخص PMI تولید ISM قوی تر از حد انتظار بود، در برابر 48.4 تخمین زده شده به 49.3 رسید. این بالاترین سطح از ماه مارس است، زمانی که شاخص به 50.3 رسید. قبل از مارس، آخرین باری که شاخص بالاتر از سطح 50 بود، در اکتبر 2022 بود. کمترین میزان برای سال 2024 در اکتبر با 46.5 بود.

شاخص سفارش های جدید پیش بینی شده به 52.5 رسید که مربوط به بالاترین سطح در سال 2024 (به ژانویه 2024) است. هر دو ماه بالاترین سطح از ماه می بودند. 2022. کمترین میزان برای سال 2024 44.60 بوده است.

بدترین بخش این است که شاخص قیمت های پرداختی به 52.5 رسید. اگرچه کمتر از بالاترین رقم آوریل یعنی 60.9 است، اما از پایین ترین سطح سال 48.0 که در سپتامبر به دست آمده بود نیز بالاتر است.

مولفه اشتغال به 45.3 با حداقل 43.4 در جولای و حداکثر 51.10 در می 2024 کاهش یافت.

دو عضو فدرال رزرو امروز صحبت کردند. رئیس ریچارد فدرال بارکین صبح صحبت کرد. در حالی که کوگلر، رئیس فدرال رزرو اندکی پس از بسته شدن سهام ایالات متحده با CNBC صحبت کرد.

در مورد بارکین، او:

یک چشم انداز خوش بینانه محتاطانه برای سال 2025 ارائه کرد که نشان دهنده یک خط پایه مثبت با خطرات صعودی بیشتر از نزولی برای رشد بود. وی تاکید کرد که اشتغال قوی و ارزش دارایی کلید حمایت از هزینه های مصرف کننده است. اگرچه تورم بالاتر از هدف باقی می ماند و نیاز به کار بیشتر دارد، بارکین خاطرنشان کرد که تورم اصلی نشانه هایی از بهبود را نشان می دهد و انتظار دارد تورم 12 ماهه به دلیل اثرات پایه کاهش یابد.

وی تاکید کرد که سیاست پولی در سال 2025 احتمالاً در عقب نشینی از مبانی اقتصادی و ژئوپلیتیک قرار خواهد گرفت و فدرال رزرو به خوبی آماده پاسخگویی در صورت لزوم است. بارکین کاهش عدم اطمینان در بازارهای مالی و درک فزاینده ای را که تا حدی به دلیل فشارهای ناشی از افزایش بدهی ایالات متحده، ممکن است به اندازه مورد انتظار کاهش نیابد، اذعان کرد. وی همچنین به تقاضای سالم مسکن نسبت به عرضه و احتمال اینکه بازار کار به جای اخراج، ترجیح دهد، نام برد.

علی رغم این نکات مثبت، بارکین ریسک هایی را شناسایی کرد، از جمله ریسک های بالقوه افزایش تورم و نگرانی های کسب وکارها در مورد تأثیر تغییرات بر فعالیت هایشان. وی بر لزوم حفظ محدودیت برای مدت طولانی تر با توجه به ریسک های تورمی تاکید کرد و گفت: شرایط کاهش نرخ ها مستلزم اطمینان از بازگشت تورم به 2 درصد یا کاهش تقاضا است. علاوه بر این، وی خاطرنشان کرد که مصرف کنندگان به طور فزاینده ای نسبت به قیمت حساس هستند و انتقال قیمت تعرفه ها بسته به زنجیره تامین و کشش قیمت مصرف کننده پیچیده است. در مجموع، بارکین بر لزوم هوشیاری در مواجهه با چالش های اقتصادی پیش رو تاکید کرد.

برای کوگلر از فدرال رزرو، او:

او چشم انداز خوشبینانه ای را درباره اقتصاد ایالات متحده به اشتراک گذاشت و بر انعطاف پذیری و پایان قوی آن تا سال 2024 تاکید کرد. او خاطرنشان کرد که روند کاهش تورم با حمایت تدریجی بازار کار اما با ثبات، با نرخ بیکاری کم و افزایش دستمزدهای واقعی در حال انجام است. کوگلر تاکید کرد که بهره وری عاملی کلیدی در حفظ یک اقتصاد سالم در شرایط کاهش تورم است و نسبت به نقش آینده آن ابراز خوش بینی کرد. اگرچه مهاجرت به تعادل بازار کار کمک کرده است، اما او به عدم اطمینان در مورد روند مهاجرت در آینده و تأثیر اقتصادی تعرفه ها اذعان کرد که ممکن است به دائمی ماندن آنها بستگی داشته باشد.

کوگلر همچنین رویکرد محتاطانه فدرال رزرو را به عنوان طیف گسترده ای از سناریوهای اقتصادی و نظارت بر فشارهای تورمی که می تواند سرسختانه باقی بماند، برجسته کرد. او تکرار کرد که تصمیمات سیاستی مبتنی بر داده ها باقی می مانند و پیشنهاد کرد که فدرال رزرو این فرصت را دارد که زمان خود را در بررسی کاهش نرخ بهره در آینده صرف کند. او از اظهار نظر در مورد سیاست های دولت جدید خودداری کرد و در عوض بر وضعیت اقتصادی گسترده تر تمرکز کرد.

دلار آمریکا در برابر همه ارزهای اصلی به جز CAD کمتر بود. CAD قوی ترین ارز اصلی بود. مروری بر حرکات ارزهای اصلی در برابر دلار آمریکا نشان می دهد:

• EUR -0.42٪
• JPY -0.16٪
• GBP -0.32٪
• CHF -0.44٪
• CAD + 0.33٪
• AUD -0.13٪
• NZD -0.30٪

در هفته معاملاتی، دلار آمریکا در برابر ارزهای اصلی متفاوت بود

• یورو + 1.08٪
• JPY -0.34٪
• GBP + 1.21٪
• CHF + 0.71٪
• CAD + 0.22٪
• AUD بدون تغییر
• NZD + 0.28٪

هفته آینده، گزارش مشاغل ایالات متحده و کانادا روز جمعه منتشر خواهد شد. پیش بینی می شود حقوق و دستمزدهای غیرکشاورزی ایالات متحده در مقایسه با 227000 در ماه گذشته 154000 افزایش یابد. پیش بینی می شود نرخ بیکاری در 4.2 درصد ثابت بماند. همچنین انتظار می رود نرخ بیکاری کانادا در ماه جاری بدون تغییر باقی بماند (۶.۸ درصد)، با تغییر در اشتغال ۲۴.۵+ هزار در مقایسه با ۵۰.۵ هزار در ماه گذشته.

سایر داده های هفته شامل

• ISM روز سه شنبه به PMI خدمت می کند. انتظارات 53.2 در مقابل 52.1 است
• انتظار می رود فرصت های شغلی JOLTS اندکی از 7.74 میلیون به 7.77 میلیون افزایش یابد.
• ADP تغییر در تعداد سرشمار غیر کشاورزی 131 هزار در مقایسه با 146 هزار در ماه گذشته انتظار می رود.
• صورتجلسه FOMC چهارشنبه ساعت 2 بعد از ظهر منتشر می شود. در آخرین جلسه، فدرال رزرو نرخ های بهره را 25 واحد کاهش داد، اما همچنین پیش بینی کرد 2 کاهش نرخ در سال 2025 در مقایسه با 4 کاهش نرخ در برآورد قبلی خود در سپتامبر پیش بینی شده بود.